十张图回顾2018年中国进口汽车市场供需两端双双下滑

hezhuomin

受中美贸易摩擦和国内需求疲弱影响，2018 年，中国进口汽车市场表现低迷，出现供需双双下滑的局面。其中，供给端，去年全年我国汽车进口量同比下滑 8.8%；需求端，由经销商交付客户的进口车销量同比下滑 5.6%。
展望 2019 年，随着中美贸易谈判的逐步趋稳，美产汽车暂停加税，多个汽车品牌进口车集体降价，预计今年汽车进口量有望回升，进口汽车市场行业将迎来好转。
整体表现：供需两端遇冷
2006 年，中国兑现了进口整车关税降至 25% 的最终承诺。自此后，汽车进口量不断上升，2011 年以来更是稳定在百万辆级。根据海关总署的统计数据，2017 年全年我国进口汽车达到 121.59 万辆，同比大增 16.8%，扭转了 2015-2016 年的颓势。
但好景不长，进入 2018 年，遭遇了实体经济经营困难、国内汽车消费走弱、中美贸易摩擦等负面因素，汽车进口市场再次陷入负增长。数据显示，2018 年全年，我国汽车进口量为 110.84 万辆，同比下滑 8.8%。


在进口汽车整体市场表现不振下，平行进口汽车同样出现五年来首次下滑。平行进口汽车全称是平行贸易进口车，是指未经品牌厂商授权，贸易商从海外市场购买，并引入中国市场进行销售的汽车。近年来，我国平行进口汽车市场快速发展，进口量逐年上涨，到 2017 年，平行进口汽车进口量为 17.17 万辆，同比增长高达 29.8%，占当年进口总量的 14.2%。但在 2018 年，平行进口汽车进口量下滑至 13.97 万辆，同比降幅达 18.6%，跌幅远超进口车市场整体表现，占进口总量也下滑了 1.6 个百分点。


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进口汽车市场不仅在供给端出现滑坡，进口车销量也再次迎来明显下降。2018 年，全年经销商交付客户进口车的数量为 85.37 万辆，同比下滑 5.6%；分季度来看，受关税税率影响，二季度销量下滑 17.5%，三季度弱势复苏，四季度降幅扩大至 4.3%。




结构表现：奥迪逆势大涨
——车型结构
2018 年，进口汽车市场仍以轿车、SUV 两大车型为主，不过表现出现明显分化。其中，轿车进口量同比增长 3.2%，成为唯一保持增长的车型；而 SUV 进口量同比下滑 15.6%，但占比仍高达 57.7%。相比轿车、SUV，MPV 进口量占比不大，且下滑严重。
平行进口车方面，2018 年，SUV 保持主力地位，进口量比重达 85%，但相比 2017 年，所占份额下滑了 3 个百分点；另外，除了平行进口 MPV 份额有所提升至 8% 外，其他车型保持相对稳定。


——排量结构
2018 年，中国进口车排量集中在 1.5-2.0L，占比达到 46.1%，较 2017 年提升了 1.2 个百分点；2.5-3.0L 排量进口车则出现较明显下滑，2018 年市场份额为 26.8%，较去年下降 2.8 个百分点。


平行进口车方面，3.0-4.0L 排量区间提升明显，2018 年达到 47.9%，较去年增加了 9.7 个百分点。这抢占了部分 2.0-3.0L 区间，导致其比重相比 2017 年下滑了 13.0 个百分点；此外，2.0L 以下的平行进口车份额提升明显，相比 2017 年全年增加了 1.6 个百分点，达到 5.8%。
——品牌结构
2018 年，中国进口汽车市场进口量前十品牌分别为奔驰、雷克萨斯、宝马、保时捷、丰田、奥迪、大众、路虎、林肯和沃尔沃。其中，奔驰累计进口量最高，达到 18.18 万辆；雷克萨斯其次，进口量为 16.27 万辆；宝马排在第三，进口量也超过 16 万辆。
从增速来看，2018 年，进口量前十品牌中，仅有四个品牌实现不同程度的增长，分别是雷克萨斯、宝马、保时捷和奥迪。其中，奥迪表现最为亮眼，去年进口量同比大幅增长 35.7%；雷克萨斯、保时捷同比增速也超过 20%，分别达 20.6%、22.6%。


平行进口车方面，丰田保持领先，累计进口量达到 5.65 万辆，市场份额高达 40.4%，但相比去年同期，占比下降了 2.8 个百分点；日产、奔驰维持第二、第三名，2018 进口量分别为 2.27 万辆、1.66 万辆。


——产品结构
2018 年，中国进口汽车进口量前十车型中，雷克萨斯 ES 排在首位，进口量为 6.23 万辆，同比增长 2.7%；宝马 X5 排在第二，进口量 5.01 万辆，但同比下滑 10.7%；雷克萨斯 NX 增长最明显，进口量同比大增 54.7%，排在第三。


——原产地结构
在中美贸易摩擦背景下，2018 年，美产车进口量大幅下滑，由 2017 年的 29.26 万辆跌至 19.01 万辆，同比降幅达 35.0%；而英产车受停产等因素影响，进口量也出现较大程度下滑，同比降幅达 21.3%。
不过，美产车、英产车的进口量下滑，某种程度上也促进了其它国别进口车的发展。其中，德产车、日产车进口量均有不同程度的上涨，同比分别增长 15.5%、1.4%，进口量双双超过 29 万辆。


平行进口车方面，美产平行进口车所占份额同样出现下滑，2018 年已跌至 25.9%；而日产车迅速填补美产车缺口，所占份额由 2017 年的 51.2% 提升至 2018 年的 55.4%，增加了 4.2 个百分点。
以上数据及分析来源参考前瞻产业研究院发布的《中国平行进口汽车行业深度调研及投资战略规划分析报告》。
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